John C. Bogle
Danh mục
Cách tỷ trọng, tập trung và rủi ro gắn với phong cách.
Các khoản nắm giữ và vị thế đầu tư
John C. Bogle không tạo danh tiếng bằng việc chọn cổ phiếu riêng lẻ. Đầu tư cá nhân và khuyến nghị công khai của ông tập trung vào quỹ tương hỗ Vanguard đa dạng rộng. Vì vậy, danh sách chính xác nhất là các mức tiếp xúc qua quỹ thay vì tên công ty.
Tài sản và mức tiếp xúc cốt lõi
Vanguard 500 Index Fund: Ra mắt năm 1976 với tên First Index Investment Trust, quỹ cho nhà đầu tư cá nhân sở hữu một tài sản đại diện các công ty lớn của Mỹ.
Quỹ chỉ số toàn thị trường Mỹ: Về sau Bogle coi toàn thị trường là phần lõi đầy đủ hơn vì còn gồm doanh nghiệp vốn hóa vừa và nhỏ.
Quỹ trái phiếu chất lượng cao: Trái phiếu chính phủ và doanh nghiệp chuẩn đầu tư cân bằng rủi ro cổ phiếu và hỗ trợ nhu cầu chi tiêu.
Dự trữ ngắn hạn: Tiền mặt hoặc trái phiếu ngắn hạn giảm nhu cầu bán cổ phiếu khi thị trường suy giảm.
Rất ít hoặc không chọn cổ phiếu đơn lẻ: Bogle luôn cho rằng phần lớn nhà đầu tư nên sở hữu thị trường thay vì cố tìm một nhóm nhỏ cổ phiếu thắng.
Lưu ý về danh mục cá nhân
Bogle từng nói về tỷ lệ cổ phiếu–trái phiếu tương đối cân bằng khi lớn tuổi, nhưng tỷ lệ chính xác thay đổi theo tuổi và hoàn cảnh. Không nên sao chép như công thức chung. Tài sản bên trong quỹ cũng tự thay đổi khi chỉ số thay đổi.
Cách đọc danh sách
Chỉ số cơ sở chứa hàng nghìn vị thế công ty dù nhà đầu tư chỉ sở hữu một hoặc hai quỹ. Quy tắc phân bổ thuộc Khung ra quyết định; trang này ghi nhận phương tiện và mức tiếp xúc Bogle ưa dùng.